“新三板神数据：营业收入增长为负 净利润增长却近500%”

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新三板神数据:营业收入增长为负净利润增长接近500%

作者: ipo小龙虾

3月10日，长沙卡友新闻服务股份有限公司(证券简称:卡友新闻，证券代码: 836226 )正式挂牌新三板。 注册资本4，800万元，主要业务为银联卡订单专业服务、银领域业务软件开发与运营业务、银联卡支付平台运营业务和电子商务与支付研发宣传业务。

近五倍的净利润来自于收回控股股东的债务吗？

据卡友新闻《公开转让证书》消息，全年净利润仅为46.4万元，但年1-7月净利润达到254.96万元，相当于年半年净利润的5倍以上。

卡友新闻年-年7月营业收入和净利润情况

卡友新闻年营业收入2863.02万元，龙虾根据年平均月营业收入推算，年1-7月净利润至少要达到1670万元才能达到年营业收入标准，而卡友新闻年1-7月营业收入1512.62万元，

营业收入增长速度为负，净利润增长率为500%？ 你以为背后隐藏着什么意想不到的秘密吗！ 但是==没有

《公开转让证书》中卡友报纸净利润波动较大的解释

另外，从卡友报纸股东的借款情况来看，是什么&hellip；

卡友新闻年-年7月应收股东负债情况

(张晓清持有企业35.81%的股份，另外通过与张孜、长沙卡联友合公司管理咨询合作公司(有限合伙)签署《一致行动协议书》，将企业持有表决权的股份比例控制在76.67%，担任企业董事长兼社长， 唐志强是卡友新闻年6月股权转让前的股东，曾华莉是卡友新闻的董事兼财务负责人。 ）

据借款新闻报道，这位注册资本4800万的卡友新闻，仅控股股东就借了近3500万的巨款。 即使把这3500万拿去理财商品，按年10%的收益率计算，也能每年收入300万美元。

控股股东张晓清年还清企业3000多万债务，并且，卡友新闻年净利润上涨500%。 ...

关于这样巨额股东的借款，卡友新闻做出了如下说明。

经企业证明和鉴定，上述股东借款的原因是个人用途，不存在商业行为( 3500万的借款是个人用途，不能让龙虾推测，是什么用途呢？ 中显示了当前的缩放比例。

同时，以上股东借款未履行内部手续，未签署协议，未约定利息。 据汽车新闻报道，没有履行这些事项的原因是有限企业阶段的企业关联交易决策程序没有制度化，也没有留下决策记录，另外，当时的企业章程也没有对关联交易决策程序做出明确规定。

对赌协议:净利润不足900万吗？ 把钱还给我！

主张晓清和张孜(以下简称承诺人)在年6月的股权转让中与受让方红塔资产和银桦投资签订了《对赌合同》。

承诺人约定，企业经具有证券业务资格的会计师事务所核定后的净利润，扣除非经常性损益后，年净利润为1000万元以上。 企业年会计年度实际净利润不低于当年目标净利润的90%，即人民币900万元的，投资者不得向约定人要求现金或分期偿还股票。

也就是说，卡友新闻年度的净利润没有达到900万元，所以股东张晓清和张孜必须对投资者分期偿还现金或股票。

综上所述，《卡友报》年上半年净利润激增的大部分原因是股东还了大笔债，而《卡友报》的净利润只有46.4万美元。 据卡友新闻报道，截至去年10月31日的净利润为500多万元，能否实现年净利润900万元仍是个未解之谜。

出色的净利润增长方法和几乎难以实现的对赌协议震惊了龙虾，但是汽车联盟新闻中还有各种值得进一步挖掘的问题。

大腿旋转系统发出了4道严厉的拷问:

销售点机器安装专家是否需要获得支付业务许可证并成为支付机构？

长期无息地将巨额债务出资给股东、财务负责人等是否违法？

有隐瞒收入或增加收入的情况吗？

毛利率比同行低一半是怎么活到今天的？

1、关于资质。 请主持证券公司、律师核查企业的以下事项并发表确定意见。 (一)是否具备经营业务所需的全部资质、许可、认证、特许经营权，企业是否需要获得支付业务许可，并对其完备性、相关业务的合法合规性发表意见； )2)是否存在资质、超出范围经营的情况，结合企业业务现金流量是否存在资金池的情况，是否存在相应的法律风险，企业的风险控制和规范化措施，是否构成严重违法行为； (3)是否存在无法持续的风险，对企业的持续经营造成的影响。

)1)安装pos机需要业务资格吗？

主要业务有银联卡结算专业服务、银领领域业务软件开发与运营业务、银联卡结算平台运营业务以及电子商务和结算研发宣传业务。 建设银行( 5.600、-0.06、0.82 % )交通银行) 5.600，-0.06，-1.06% )光大银行) 3.760、-0.06、0.53 % )及湖南省非税收管理局、湖南省国家税务局、中国移动、中国联通、中国电信等

卡友新闻的主营业务涉及银联卡领取业务，根据中国人民银行令〔〕第2号《非金融机构支付服务管理办法》，非金融机构提供支付服务，必须依照本法规定取得《支付业务许可证》，成为支付机构。 其中银行卡收据属于本法管理的范围，但卡友新闻没有取得该证书。

卡友新闻回答:企业与银行客户签订合作合同，为银行提供的专业化服务是在用户指定的特约店安装pos终端设备。 另外，负责pos机后续采用的培训、维护、检测、耗材配送等服务。 客户在特约店刷卡支付费用，具体支付、结算等流程由银行系统管理。 企业不包括为银行提供任何货币资金或结算服务。 因为该认证卡友报开展业务不需要取得支付和结算相关业务资格，但需要通过中国银联收据外包服务机构认证。 卡友报纸提供了相关认证的说明。

《非金融机构支付服务管理办法》相关法规:

第二条本办法所称非金融机构支付服务，是指非金融机构在受益人之间作为中介机构提供以下部分或者全部货币资金转移服务:

(一)互联网支付

)二)预付卡的发行和受理

(三)银行卡收据

(四)中国人民银行明确的其他支付服务。

本办法所称银行卡收据是指通过pos终端等为银行卡特约店代办货币资金的行为。

第三条非金融机构提供支付服务，应当依照本法规定取得《支付业务许可证》，并成为支付机构。

)2)是否存在资质、超出范围经营的情况，结合企业业务现金流量是否存在资金池的情况，是否存在相应的法律风险，企业的风险控制和规范化措施，是否构成严重违法行为；

卡友新闻答:企业开展银行收据业务中的周边业务，即领取收据所需的pos设备配送、安装、维护和管理工作，企业已通过中国银联银行卡收据外包服务机构的注册登记认证。 客户在特约商户刷卡支付费用时，其资金直接支付给特约商户的相关银行账户，由银行负责结算，企业不参与此项业务。 上述资金不流入企业账户。 主办证券公司和律师向企业银行查询账单，分析企业现金流量表后发现，企业除销售点设备押金外不直接与特约商户结算，全部通过银联系统和各银行统一结算。 因此，企业既没有资金池，也没有资金池带来的法律风险。

中国银联湖南分公司去年9月也发行了说明书。 复印件为长沙卡友新闻服务有限企业依法设立，合法通过《银联卡收据外包服务机构注册登记认证》的银行卡收据外包服务机构，其首要业务为银行卡收据外包服务。 该公司自年1月1日以来，可以按照《银联卡收据外包服务机构管理办法》(以下简称《管理办法》)的规定合法经营，未发生违反《管理办法》的严重违法行为，因违法法律、法规受到我委下属的处罚

(3)是否存在无法持续的风险，对企业的持续经营造成的影响。

卡友新闻答:《银行卡收据外包服务机构注册登记认证》到期日为年2月，《银联卡收据外包服务机构管理办法》:5.1.3认证资格续签收据外包机构认证比较有效期届满后继续提供银联卡交易访问服务的， 在认证过期前180天向注册登记办公室提交申请，认证审查流程和复印件与初次认证审查一致。 逾期未提交申请的，视为自动放弃，到登记办公室登记公告。 企业在上述资格失效前，提交相关资料完成持续业务

2、报告期企业曾向股东借款。 是否存在股东利用企业资金出资的情况？ 企业中是否存在股东出资不实的情况？ 企业资金管理制度和内部控制制度是否完善？

龙虾已经说过，在企业报告期内，年-年7月长期存在股东、财务负责人等巨额无息借款，年借款金额达3500多万，借款金额超过注册资本的70%。

卡友新闻答:企业没有利用企业资金出资，而是核对企业设立时和历史增资时的验资报告，企业设立时和历史增资时的股东出资全部齐全，没有股东出资不实的情况。

(一)为了防止企业股东及其利益相关者占用或转移企业资金、资产和其他资源的行为发生，企业改制为股份公司后，建立了较完整的企业治理机制。

)2)企业专门制定了《防止控股股东及相关人员占用资金管理制度》，制定了禁止控股股东及相关人员占用企业资金的方法、监管措施。

(3)另外，企业在《关联交易决定制度》中详细规定了关联交易的审查、表决、规避程序，防止股东及相关人员的资金占用或转移企业的资金、资产和其他资源的行为。

四)企业还通过相关规章制度确定规定股东大会、董事会、总经理的相关权限，确定股东及其相关人员占有或者转移企业资金、资产和其他资源造成企业或者其他股东损失的，应当依法承担赔偿责任。

)5)年11月4日，企业实际管理人员出具《承诺书》，约定以任何方式不违法违规直接或间接提供企业资金给本人或其管理的相关人员录用。 企业的上述资金管理制度可以从制度层面比较有效地规范和杜绝企业股东及相关人员的资金占用行为。

3、关于收入。 (1)检查收入确认是否符合企业经营现实，特殊解决方法及其合理性)如净额确认、完成率等)2)检查是否存在虚增收入及隐性收入，比较企业收入的真实性、完备性、准确性

卡友新闻答:

(1)检查收入确认是否符合企业经营的现实，是否有特殊的解决方法及其合理性(净额确认、完成率等)

列举了报告期内各年度收入的具体情况

然后，从企业四个业务项目方面具体阐述了企业收入确认的大致情况和做法。

(2)核查是否存在虚增收入及隐性收入，比较企业收入的真实性、完备性、准确性发表核查意见。

卡友新闻答:主办证券公司和会计师结合企业的销售模式、价格结转、信用政策、退款情况和纳税情况分析营业收入的真实性、完备性、准确性，提取企业大额销售收入的记账凭证和银联结算日的结算数据或发票，通过截止日期测试分析销售收入的明细、银联结算日 会计师就报告期内各期营业收入发出信函，答复确认金额占年、年和年1-7月当期收入金额的比例分别为75.85%、67.43%和79.35%。 另外，通过验收期后的收款情况、收入确认情况、原始凭证的提取等替代测试，辅助确认收入的真实性。

4、关于毛利率。 (1)结合同领域的情况、企业自身的优势和劣势等，检查企业的毛利润水平和波动情况是否合理)2)企业的营业价格和期间费用各构成项目的划分、汇总合规发表意见，以及企业报告期内的收入、价格配比

(一)结合同领域的情况、企业自身的优势和劣势等，检查企业的毛利润水平和波动情况是否合理；

卡友新闻答:和同一领域的其他公司关于毛利率

年和年企业毛利率低于两个样本企业毛利率的平均值，主要是因为两个样本企业都存在部分在线分润业务，这部分毛利率高，整体毛利率高。 企业属于银联卡订单专业化服务领域，其经营主要采用合作运营、收益分割的在线合作宣传模式。 企业的价格主要是人工价格和销售点设备的折旧价，企业离线分利润必须承担的销售点设备折旧价较高，所以企业对同领域样本企业的毛利率水平较低。

(2)对企业营业价格和期间费用各构成项目的划分、汇总合规情况进行检查并发表意见，对企业报告期内的收入、价格配比关系是否合理进行检查并发表意见。

卡友新闻答:详细列举总结了企业营业价格和期间费用各构成项目的划分，列举并分析了报告期内收入、价格的配比关系。